En el contexto actual, cada persona busca maximizar sus ganancias de manera segura y eficiente. Sin embargo, cuando se trata de inversiones a corto plazo, la elección de los instrumentos a utilizar se vuelve crucial para alcanzar los objetivos deseados o al menos sacar una rentabilidad hasta el momento del pago de las obligaciones como por ejemplo el alquiler o la tarjeta de crédito. Es importante tener en cuenta no sólo las características de cada instrumento a utilizar, sino también nuestro perfil de inversión y objetivos financieros.

A continuación, un breve repaso con las alternativas de corto plazo para inversores que quieran cuidar su capital y lograr sacar una diferencia extra con activos confiables que nos ofrece el Mercado de Capitales. 

 

Fondos Comunes de Inversión (FCI)
 

En este caso, nos encontramos con un vehículo financiero que permite a un grupo de personas, con objetivos de inversión y riesgos similares, invertir en el mercado delegando la administración de la cartera a profesionales idóneos.

Cada una de estas personas (físicas o jurídicas) que invierten en FCI en se llaman cuotapartistas del fondo, al que se les reconocen derechos de copropiedad sobre el patrimonio del mismo representados por cuotapartes. Es decir, cuando uno adquiere un FCI, adquiere cuotapartes del mismo.

Dentro de las recomendaciones para el muy corto plazo se encuentran los FCI Money Market o también conocido como Fondos de Liquidez. Su principal característica es su objetivo de preservar el capital y proporcionar una alta liquidez. Con lo cual, si sabemos que durante el mes tendremos algún gasto, pero no sabemos cuándo específicamente, podremos suscribir y el mismo día que necesitemos los fondos podremos gestionar el rescate.

Es muy importante saber que los Fondos trabajan con horarios determinados, con lo cual, es ideal prever con nuestro asesor este punto anticipadamente, para no tener problemas a la hora de precisar el dinero.

 

Liquidez: Los fondos Money Market permiten a los inversores acceder rápidamente a su dinero. Esto los convierte en una opción conveniente para necesidades de efectivo inmediatas.   Baja volatilidad: Estos fondos tienden a tener una baja volatilidad en comparación con otras clases de activos. Debido a que invierten en instrumentos de corto plazo con plazos de vencimiento cercanos, están menos expuestos a los movimientos del mercado y, por lo tanto, ofrecen una mayor estabilidad. Seguridad: Los fondos del mercado monetario suelen invertir en activos de alta calidad y liquidez. Esto proporciona una mayor seguridad en términos de retorno del capital invertido. Potencial rendimiento: Aunque los rendimientos tienden a ser moderados, suelen ser iguales o superiores en ocasiones a las tasas de interés ofrecidas por las cuentas de ahorro tradicionales en bancos, pero con la capacidad de desarmarse en cuanto uno lo necesite. Esto puede hacerlos atractivos para inversiones a corto plazo que buscan obtener un rendimiento adicional mientras mantienen una baja exposición al riesgo

 

Similar al plazo fijo: qué son las cauciones bursátiles

Por otro lado, podemos mencionar las Cauciones Bursátiles que son un tipo de instrumento que lo garantiza el mercado, funciona similar al plazo fijo, se pueden realizar en pesos o dólares, en un plazo máximo de 120 días. Lo interesante es que se puede hacer por la cantidad de días que necesitemos, es decir, podría hacerse una caución a un día o bien, a tres días. Por ejemplo, si es viernes y hay un monto de dinero que no necesitaremos usar durante el fin de semana, el lunes se nos estarían acreditando los fondos que colocamos más intereses generados.  

Explicando un poco más a detalle el instrumento, en las cauciones intervienen dos partes: colocador y tomador. El inversor "coloca" el efectivo y al vencimiento establecido recibe el capital más los intereses.

Para el inversor conservador, es una buena alternativa ser “colocador” ya que la operación  está garantizada. La contraparte es el "tomador" que recibe los fondos y coloca títulos en el mercado como garantía de pago.

Para quien necesita un crédito, la caución ofrece una excelente alternativa de financiamiento, igualmente, tener en cuenta que para ser tomador suele haber algunas características puntuales a cumplir, con lo cual, sugerimos consultar previamente qué parámetros hay que cumplir para poder hacer esta operatoria.

 

Tasas variables: El interés varía de manera diaria con el rendimiento del mercado, ya que resultan de la libre oferta de tomadores y colocadores. Plazo a elección: a diferencia de instrumentos como el plazo fijo, es posible caucionar mínimo a 24 hs y como máximo, 120 días. Garantías: Actualmente está establecido un régimen de garantías que protegen el capital del inversor y además garantiza la transparencia de las operaciones realizadas.

 

El tomador debe dejar en garantía títulos líquidos (bonos, acciones, letras) para que la operación se pueda realizar. De esta forma nuestra caución colocadora se encuentra garantizada por estos títulos. 

 

* Team Leader de Banca Digital de PPI