Plazos fijos en baja e inflación en alza, un combo demoledor para los ahorristas en la Fase 3 de Milei y Caputo
El dólar sube 9% en lo que va de abril y presiona los precios. En un principio, los bancos comerciales habían corregido al alza los rendimientos de plazos fijos, pero en los últimos días comenzaron a ceder. Información oficial del Banco Central de la República Argentina (BCRA).
La inflación de abril dio un nuevo mazazo a los ahorristas que eligen plazos fijos como la principal vía de inversión.
La razón es que el salto de casi 9% del dólar en lo que va del mes tiene su correlato en los precios minoristas que releva el Indec, es decir en la medición de la inflación.
De acuerdo con cálculos de diferentes consultoras, el índice de inflación de abril se ubicará entre 3,5% y 4%, un porcentaje ampliamente superior a la tasa nominal mensual que paga la mayoría de los bancos por plazos fijos en pesos.
Precisamente, el banco que más paga por un plazo fijo en pesos a 30 días lo hace a una tasa del 37% nominal anual, es decir 3,08% mensual.
Este rendimiento se ubica por debajo de la inflación esperada para los próximos 30 días.
Qué banco paga más por un plazo fijo hoy
- 27,5 % - Banco Masventas S.A.
- 29 % - Banco de la Ciudad de Buenos Aires
- 30 % - Banco Santander Argentina S.A.
- 30 % - Banco Comafi Sociedad Anónima
- 30,25 % - Industrial and Commercial Bank of China (Argentina) S.A.U.
- 30,5 % - Banco Macro S.A.
- 31 % - Banco Galicia y Buenos Aires S.A.U.
- 31 % - Banco GGAL S.A.
- 31 % - Banco Hipotecario S.A. (clientes)
- 31,5 % - Banco BBVA Argentina S.A.
- 32 % - Banco de la Provincia de Buenos Aires
- 32 % - Banco Credicoop Cooperativo Limitado
- 32 % - Banco Dino S.A.
- 32,5 % - Banco Provincia de Tierra del Fuego
- 33 % - Banco BICA S.A.
- 33 % - Banco de Corrientes S.A.
- 33 % - Banco del Chubut S.A.
- 33 % - Banco Julio Sociedad Anónima
- 33,5 % - Banco de la Nación Argentina
- 33,5 % - Banco CMF S.A.
- 35 % - BIBank S.A.
- 35,5 % - Banco Hipotecario S.A. (no clientes)
- 36 % - Banco del Sol S.A.
- 36 % - Banco Mariva S.A.
- 36 % - Banco Meridian S.A.
- 36 % - Banco VOII S.A.
- 36 % - Crédito Regional Compañía Financiera S.A.U.
- 36 % - Reba Compañía Financiera S.A.
- 37 % - Banco de la Provincia de Córdoba S.A.
¿Gano o pierdo con un plazo fijo de 1 millón de pesos?
- Monto inicial: $1.000.000
- TNA promedio de bancos grandes: 33,5% Banco Nación, uno de los más representativos.
- Inflación esperada de abril: 3,5% mensual.
Cálculo
- Tasa Nominal Mensual: 33,5%/12 = 2,79%
- Ganancia nominal del plazo fijo en 30 días: 27.534,25 pesos
- Capital final tras 30 días: 1.027.534,25 pesos
Ahora, consideramos el efecto de la inflación
Con una inflación mensual del 3,5%, para no perder poder adquisitivo, el capital debería haber crecido un 3,5% en el mes.
Valor ajustado por inflación que necesitaría para no perder:
- 1.035.000 pesos
Comparación
- Capital necesario para empatar la inflación: $1.035.000
- Capital real obtenido: $1.027.534,25
Pérdida en poder adquisitivo
7.465,75 pesos mensual
Conclusión
Un ahorrista que invierte $1.000.000 a 30 días a una TNA de 33,5%, con una inflación del 3,5% en abril, pierde aproximadamente $7.465,75 en poder de compra al finalizar el mes.
